ACCUEIL

Ce site propose une cotation boursière répondant strictement aux principes juridiques.

CE SITE EST UN SITE DE RECHERCHES OPÉRATIONNELLES APPLIQUÉES

COMMUNICATION PÉRIODIQUE AUX PROFESSIONNELS FINANCIERS

MIS EN LIGNE LE 17 01 22

J'engage les compagnies d'assurance-vie, qui ne veulent plus être dépendantes (peu ou prou) des risques commerciaux, juridiques, financiers issus de prescripteurs ou revendeurs peu scrupuleux, de réactiver leur "réseau maison". Les conséquences des excès et dérives actuelles ne pouvant évoluer qu'en faveur d'un rapport d'honnêteté comprise par les clients, il est plus qu'opportun de ne plus mélanger les images, ni confondre les prestations des compagnies avec des prestations commerciales et/ou prestataires litigieux.

MIS EN LIGNE LE 13 01 22

ALORS QUE LES ALERTES OFFICIELLES ET MÉDIATIQUES SE MULTIPLIENT SUR LE RISQUE D'UN KRACH BOURSIER, J'ENGAGE LES PROFESSIONNELS ET LES COMPAGNIES D'ASSURANCE À AGIR DE FAÇON STRUCTURÉE SOUS INFORMATION DE L'AMF. IL FAUT ORGANISER UNE SORTIE NON-DÉSTABILISATRICE DES CAPITAUX INVESTIS DANS LES FONDS COMMUNS DE PLACEMENT DÉTOURNÉS EN PYRAMIDES DE PONZI. CETTE SORTIE DOIT FAIRE L'OBJET DU RETOUR À UN ENVIRONNEMENT PROFESSIONNEL DÉDIÉ À DES SOLUTIONS RÉPONDANT AUX RÉALITÉS FINANCIÈRES, AUX OBLIGATIONS COMMERCIALES, JURIDIQUES, MORALES ET PROFESSIONNELLES HUMAINEMENT RESPONSABLES .

SANS CETTE ACTION, LES AVOCATS DES CLIENTS NON AVERTIS SERONT SUR "UN BOULEVARD" POUR FAIRE VALOIR LES DROITS DE LEURS CLIENTS NON AVERTIS LÉSÉS. CONTRAIREMENT AUX SILENCES RÉPÉTÉS DES ASSOCIATIONS PROFESSIONNELLES DE CONSEILS EN GESTION DE PATRIMOINE CONCERNANT LA RÉALITÉ DES FAITS JURIDIQUES DE TROMPERIE, ET AUTRES MENANT À LA GÉNÉRALISATION ET À LA BANALISATION DES FAITS JURIDIQUES DE PERTES DE CHANCE, ABUS DE CONFIANCE ET ESCROQUERIE DES PORTEURS DE PARTS NON AVERTIS, LES REPRÉSENTANTS DE L'ÉTAT ONT MULTIPLIÉ LEURS AVERTISSEMENTS.

L'AMPLEUR DES CAPITAUX DÉTOURNÉS DE TOUTE CRÉDIBILITÉ SOCIOLOGIQUE, ÉCONOMIQUE, POLITIQUE ET FINANCIÈRE, IMPOSE UNE COORDINATION TOTALE D'ACTIONS PROFESSIONNELLES EN FAVEUR DU RETOUR PROGRESSIF DES CAPITAUX DANS L'ÉCONOMIE "RÉELLE".

SANS CELA, LE MOMENT VENU DE "L'EXPLOSION" DE CERTAINES RÉALITÉS, LES VÉRITÉS RISQUENT D'ÊTRE IMPITOYABLES.

POUR CELLES ET CEUX QUI EN DOUTENT ENCORE, COMMENT RÉAGIRIEZ-VOUS À LA PLACE DES CLIENTS, DES AVOCATS, ET DES MÉDIAS EN COMPRENANT LES FAILLES DE LA COMMERCIALISATION DES OPCVM, PAR DES PRESTATAIRES "DITS CONSEILS EN GESTION DE PATRIMOINE" QUI NE PEUVENT IGNORER LES RÉALITÉS FINANCIÈRES ET JURIDIQUES ÉVOQUÉES ? RÉALITÉS SUR LESQUELLES ILS PERÇOIVENT, POUR LA PLUPART, DES COMMISSIONNEMENTS VOIRE DES RÉMUNÉRATIONS POUR DES ANALYSES DE PATRIMOINE ET/OU DES PRESTATIONS QUI, IN FINE, POURRAIENT ÊTRE PLUS QUE LITIGIEUSES EN TERMES DE RESPONSABILITÉS PROFESSIONNELLE ET ÉTHIQUE.

PENSEZ-VOUS SÉRIEUSEMENT QUE VOUS, SI VOUS ÉTIEZ CLIENT NON AVERTI, VOUS NE FERIEZ RIEN EN DÉCOUVRANT LA TROMPERIE DE L'ÉCHANGE "CASH" CONTRE DES VALEURS LIQUIDATIVES COMPTABLES N'AYANT AUCUNE RÉALITÉ FINANCIÈRE GÉNÉRIQUE ?

AUJOURD'HUI, TOUT CHANGEMENT EST ENCORE POSSIBLE, MAIS DEMAIN ...

SE TAIRE, JUSQU'À OÙ, JUSQU'À QUAND ?

OBJECTIF 2022

Mettre fin à la désinformation, à l'abus de confiance et à l'escroquerie généralisée des épargnants non avertis.

AU MOMENT DES ÉLECTIONS, UN COURRIER EXPLICITE ET DETAILLÉ MENTIONNANT LES RÉALITÉS ET SOLUTIONS SERA ENVOYÉ AU PRÉSIDENT DE L'AUTORITÉ DES MARCHÉS FINANCIERS, AU MINISTRE DE L'ÉCONOMIE, AU MINISTRE DE LA JUSTICE ET AU SYNDICAT DE LA PRESSE.

SANS ACTION SIGNIFICATIVE ET HONNÊTE DES INSTANCES PROFESSIONNELLES, IL EST DANS L'INTÉRÊT DE TOUS QUE LES REPRÉSENTANTS POLITIQUES, ET MÉDIAS COMPRENNENT LES US ET COUTUMES AYANT MENÉ À LA BANALISATION DES FAITS JURIDIQUES DE PERTE DE CHANCE, ABUS DE CONFIANCE ET ESCROQUERIE DES ÉPARGNANTS NON AVERTIS.

EN TERMES DE RISQUES ET CONSÉQUENCES, LA QUASI TOTALITÉ DES FONDS COMMUNS DE PLACEMENT EST PEU OU PROU L'ÉQUIVALENT DES FONDS H20.

EN CAS DE CRISE FINANCIÈRE GÉNÉRIQUE, ILS NE VALENT RIEN, CAR LEUR VALEUR LIQUIDATIVE COMPTABLE EST COMPOSÉE À PLUS DE 90% DE CHIFFRES  N'AYANT AUCUNE RÉALITÉ FINANCIÈRE.

CETTE RÉALITÉ, FAUTE DE RÉACTION DES REPRÉSENTANTS ET VENDEURS DE PRODUITS FINANCIERS, DOIT FAIRE L'OBJET DE RÉPONSES OPÉRATIONNELLES PAR LES PRÉTENDANTS À L'ÉLECTION PRÉSIDENTIELLE.'

CETTE PRISE DE CONSCIENCE HONNÊTE FAITE, LÀ, NOUS LES PROFESSIONNELS, NOUS POURRONS BÂTIR LES BASES DE LA FINANCE DE DEMAIN EN PLANIFIANT LE RETOUR PROGRESSIF DES CAPITAUX DANS L'ÉCONOMIE RÉELLE.

La finance est simple. Un prix par volume échangé.

Sans mensonge, pas de crise financière.

Sans mensonge, pas de détournement des capitaux de l'économie réelle vers des produits  mathématique qui mettent sous tutelle les avoirs des épargnants et les Etats ...

Sans mensonge, pas de spéculation débridée sur les matières premières faisant des millions de morts pas an. Sans mensonge ...

Souvenez-vous :

2007 : Tamara Kummer, Porte-parole du Programme alimentaire mondial (PAM), le « grenier des Nations unies » « Nous distribuons quatre millions de tonnes de vivres par an à 73 millions de personnes dans 78 pays. L’augmentation de 55 % de nos coûts, depuis juin 2007, a provoqué un manque à gagner, qui nécessite de réunir 500 millions de dollars avant le 1er mai. Si à cette date-là, nous n’avons pas les sommes nécessaires, nous serons obligés, soit de réduire de moitié nos rations, soit de diminuer de moitié le nombre de personnes que nous nourrissons. »

2008 : Pascal Lamy, Directeur général de l’Organisation Mondiale du Commerce (OMC) répondant à une interview dans « Les Echos » du 13 mai 2008 : Question posée : Le monde connaît une grave crise alimentaire. Comprenez-vous que des pays comme l’Argentine, la Chine ou l’Inde restreignent leurs exportations ? Réponse : En tant qu’économiste, j’estime qu’assécher l’offre va dans le mauvais sens. En tant qu’homme politique, je comprends. Les économistes voient cela globalement ; les politiques pensent à leur prochain mandat….

Pour d'autres déclarations ICI

En support des autorités, ce site est dédié aux épargnants non avertis, aux professionnels comptables, financiers et juristes (avocats, notaires, experts-comptables, professions financières..) qui intègrent l'honnêteté dans leurs prestations.

SA VOCATION EST DE PRÔNER DES SOLUTIONS PRAGMATIQUES ADAPTÉES AUX INCOHÉRENCES, ET AUX ERREMENTS FINANCIERS ACTUELS.

CE SITE A FAIT L'OBJET D'UNE INFORMATION TOTALE AUPRÈS DE L'AUTORITÉ DES MARCHÉS FINANCIERS FRANCAIS.

Vu l'importance des réalités décrites sur ce site, ci-dessous sont repris les liens de courriers reçus de la présidence de l'Autorité des Marchés Financiers.

LE PRESIDENT DE L'AMF MONSIEUR JOUYET A REPONDU ÊTRE "PARTICULIEREMENT INTERESSE" EN DATE DU 24 08 11. Voir courrier de réponse

ET SON SUCCESSEUR MONSIEUR RAMEIX, VIA MONSIEUR FRANCOIS DENIS DU PEAGE, ECRIT "OPPORTUN" EN DATE DU 16 09 13. Voir courrier de réponse

JE TIENS À PRÉCISER QUE LÀ OU DES PRÉSIDENTS DE L'AUTORITÉ DES MARCHÉS FINANCIERS ONT CRU BON DE RÉPONDRE À MES TRAVAUX, LES RESPONSABLES DES TROIS PRINCIPALES ASSOCIATIONS DE CONSEILS EN GESTION DE PATRIMOINE (PROFESSION DONT LA MAJORITÉ DES MEMBRES PERÇOIT DES HONORAIRES POUR UN SERVICE CENSÉ ÊTRE PROFESSIONNEL ET LOYAL) ONT, PAR LEURS SILENCES RÉPÉTÉS DEPUIS PLUSIEURS ANNÉES, COUVERTS EN TOUTE CONSCIENCE (OU/ET INCONSCIENCE) LES FAITS JURIDIQUES DE PERTE DE CHANCE, ABUS DE CONFIANCE ET ESCROQUERIE DES ÉPARGNANTS NON AVERTIS. 

SE TAIRE, JUSQU'À OÙ, JUSQU'À QUAND ?

PRÉCISION

 Si la présentation de ce site n'est pas dénuée de défauts, l'important est la véracité des propos tenus et leur utilité pour l'État, les épargnants et les professionnels

VU L'ÉVOLUTION, VOIRE LA RECONNAISSANCE DES THÈSES DÉFENDUES ET TRAVAUX PUBLIÉS DEPUIS PLUSIEURS ANNÉES SUR MES SITES, J'ATTIRE L'ATTENTION SUR LE FAIT QUE CES THÈSES ET TRAVAUX NE PEUVENT EN AUCUN CAS ÊTRE REPRIS, PEU OU PROU, PAR AUTRUI SANS MON AUTORISATION EXPLICITE. DES CONSTATS DE HUISSIERS ONT ÉTÉ RÉALISÉS POUR FIXER JURIDIQUEMENT L'ORIGINE DE CES THÈSES ET TRAVAUX. THÈSES ET TRAVAUX QUI NE POURRONT ÊTRE DEVELOPPÉS QU'AVEC UN SENS DE L'ÉTHIQUE ET DE LA RESPONSABILITÉ SANS FAILLE.

LA COHÉRENCE DE L'ENSEMBLE DE MES SITES VA SE STRUCTURER SUR LE SITE WWW.HUMANITYINVEST.COM

CETTE OPÉRATION AYANT LIEU PENDANT LES MOIS DE DÉCEMBRE ET JANVIER, LA PUBLICATION DE LA MISE À JOUR QUOTIDIENNE DES TABLEAUX DES INDICES ET DES FONDS DE STABILISATION BOURSIERS NE SERA PAS MISE EN LIGNE PENDANT CETTE PÉRIODE.

Dans l'attente, je vous propose le lien de réflexion 

21 11 21 La Finance destructrice de démocratie ?

Georges Ugeux a été vice-président exécutif du groupe à la Bourse de New York de 1996 à 2003 

Si vous avez peu de temps, je vous propose d'écouter les propos à partir de 21:27 pour revenir, ensuite, à l'écoute de l'ensemble.

04 01 22 Et ce lien qui, bien qu'étant dans un autre domaine que le financier, interpelle sur des pratiques présentes dans le domaine financier  Vidéo choc du Dr Louis Fouché (pure-sante.info)

Souvenez-vous

Alain Supiot, professeur de droit, fondateur de l’Institut d’études avancées de Nantes dans « La Croix » du 26 mars 2010 en page 11 : Article intitulé : Il n’a pas d’évaluation sans référence à des valeurs. « La culture juridique conduit à préférer toujours les solutions pacifiques et les évolutions réfléchies aux cises violentes. Un droit qui fonctionne correctement est capable de métaboliser les ressources de la violence. Cela suppose un art des limites incompatibles avec l’aspect illimité de la circulation des capitaux et des marchandises. Au lieu de retenir des années trente le fait qu’il faut maintenir le libre-échange, on ferait mieux d’en retenir le fait qu’une paupérisation de masse ajoutée à des campagnes xénophobes peut produire des résultats catastrophiques." et plus ICI

CI-DESSOUS, PREUVES QUE LES INDICES BOURSIERS SONT BIEN DES INDICES COMPTABLES, ET NON FINANCIERS

LES CRISES BOURSIÈRES SONT AVANT TOUT DES CRISES DE MALHONNÊTETÉS CUMULÉES.

SANS CES MALHONNÊTETÉS CUMULÉES, PAS D' ESCROQUERIE COMMERCIALE, PAS DE CRISE BOURSIÈRE RÉPÉTITIVE, PAS DE DÉTOURNEMENT DE MILLIARDS DE CAPITAUX DE L'ÉCONOMIE RÉELLE.

FORCE EST DE CONSTATER QU'UNE MAJORITÉ DE FONDS COMMUNS DE PLACEMENT A ÉTÉ TRANSFORMÉE EN ARNAQUES FINANCIÈRES.

LA BOURSE NE MONTE, ET NE BAISSE PAS.

LA BOURSE EST UN LIEU D'ÉCHANGES DE VOLUMES DE TITRES À UN PRIX NÉGOCIÉ POUR CHACUN DES VOLUMES DE TITRES ÉCHANGÉS.

LE SEUL ENSEIGNEMENT D'UN COURS DE BOURSE À LA FERMETURE DES MARCHÉS EST QU'IL N'Y AVAIT PLUS D'ACHETEUR OU VENDEUR À CE COURS.

DÈS LORS, UTILISER CE COURS COMME UNE RÉFÉRENCE COMPTABLE, FINANCIÈRE OU MÉDIATIQUE POUR LES TITRES NON VENDUS, RELÈVE DE MANQUEMENTS VOLONTAIRES. 

DEUX PREUVES RÉCENTES

10 12 21 SITUATION SPÉCIFIQUE DU SMI PR À ZÉRO, ALORS QUE TOUTCE LES ACTIONS ONT CONNU DES HAUSSES OU DES BAISSES

09 12 21 SITUATION SPÉCIFIQUE DU DOW JONES À ZERO, ALORS QUE TOUTE LES ACTIONS ONT CONNU DES HAUSSES OU DES BAISSES

ALORS QUE  

06 12 21 LA BANQUE DES REGLEMENTS INTERNATIONAUX PLAIDE POUR UNE RÉGULATION RENFORCÉE DE LA GESTION D'ACTIF

Pour rappel, les fonds communs de placement sont des copropriétés (et non des "produits financiers") évaluées majoritairement par la règle comptable mark-to-market.

Bien que l'objet de la règle comptable mark-to-market ne soit pas d'avoir une crédibilité financière, elle reste le support d'une des plus grandes escroqueries financières jamais connues. En effet, combien d'épargnants non avertis ont-ils conscience que lorsqu'ils échangent leur épargne financière contre des parts de fonds communs de placement, ils échangent leurs avoirs financiers contre de simples chiffres comptables (valorisations comptables des parts de fonds communs de placement) n'ayant aucune réalité financière égalitaire aux sommes investies ?

Pour le comprendre :

- UNE HISTOIRE DE LA BOURSE Article paru le 20 05 15

- SOUVENEZ-VOUS : LE PRIX DOIT ÊTRE RECONSIDÉRÉ, ARTICLE EN BAS DE PAGE DU LIEN. Article paru le 13 04 15

- LIQUITE BOURSIERE OU LE LEURRE D'UN AVEUGLEMENT COLLECTIF Article paru le 30 01 17

- 2020 KRACH DE LA COMPTABILIARISATION ? Article écrit le 4 06 18

Souvenez-vous : 19 02 21 Déja une preuve de l'incohérence des indices

20 05 21 DERNIÈRE DECLARATION AMF

Pour comprendre deux anciens liens :

- L'origine des dysfonctionnements actuels voir vidéos et écrits sur www.socioecopofi.com

- Réflexions : Du respect du droit à l'Information Juridiquement Opérationnelle (IJO) © Même si ce document est ancien, les propos tenus sont d'actualité.

ARTICLE EN PROPOSITION DE LECTURE

https://www.latribune.fr/entreprises-finance/banques-finance/industrie-financiere/la-bri-plaide-pour-une-regulation-renforcee-de-la-gestion-d-actifs-897932.html

FRANCE

17 01 22 CAC 40 "faussé" à plus de 98,74% ?

CAC 40 à 7201,64  ou 7153,93  ?

Possible indice juridique de défaut de conseil de 98,74% ... ou pas ?

17 01 22 Le CAC 40 en version comptable à 0,82% et en version IHR à 0,01%, depuis le 3 janvier, le CAC 40 en version officielle comptable mark-to-market est à 0,6769% et en version IHR à 0,008%

SANS L'EFFET DE LEVIER COMPTABLE MARK-TO-MARKET DU JOUR, QUI PORTE LA VARIATION IHR (Information Humainement Responsable) DE 0,008% À -0,6769% en VARIATION VSJ (Variation Spécuative du jour), LES CAPITAUX DÉTOURNÉS DU SYSTEME ÉCONOMIQUE, VIA DES DÉRIVES FINANCIÈRES COMMERCIALES RENDANT L'ÉTAT ET LES ÉPARGNANTS DÉPENDANTS, REVIENDRAIENT IMMÉDIATEMENT EN STABILISATIONS SOCIOLOGIQUE, ÉCONOMIQUE, POLITIQUE ET FINANCIÈRE DE L'ETAT.

Pour les professionnels et les hommes politiques : 17 01 22 FONDS DE STABILISATION BOURSIER CAC 40

LA MISE A JOUR QUOTIDIENNE DES TABLEAUX CI-DESSOUS REPRENDRA COURANT FÉVRIER SUR LE SITE EN ADAPTATION HUMANITY INVEST

09  12 21 Cotation actions d'entreprises de la Loire

09  12 21 Cotation actions d'entreprises du Rhône-Alpes

09 12 21 Cotation actions d'entreprises du Sud-Ouest

FONDS DE STABILISATION BOURSIERS REGIONAUX

09 12 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER LOIRE

09 12 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER REGIONAL RHONE-ALPES

09 12 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER REGIONAL SUD-OUEST

CI-APRÈS, À VOIR, CAR CAS SPÉCIFIQUES D'INDICES BOURSIERS NATIONAUX À ZÉRO ALORS QUE TOUS LES TITRES ONT CONNU UNE HAUSSE OU UNE BAISSE...QUI POURRA ENCORE NIER QUE LES INDICES BOURSIERS NE SONT PAS DES INDICES COMPTABLES, ET NON DES INDICES FINANCIERS ?

LES INDICES BOURSIERS SONT LE SUPPORT D'UNE DES PLUS GRANDES ESCROQUERIES FINANCIÈRES, ET LE SUPPORT DE MULTIPLE DÉTOURNEMENTS DE CAPITAUX DE L'ECONOMIE REELLE.

ET QUE PENSER DES EXPLICATIONS, ET COMMENTAIRES QUOTIDIENS SUR LES INDICES BOURSIERS TEL LE CAC 40 ?

DOW JONES 09 12 21

SMI PR 10 12 21  

LA PUBLICATION DE LA MISE À JOUR QUOTIDIENNE DES TABLEAUX DES INDICES BEL 20, DOW JONES, SMI PR, ET DES FONDS DE STABILISATION BOURSIERS REPRENDRA EN FEVRIER SUR LE SITE WWW.HUMANITYINVEST.COM

BELGIQUE

23 11 21 BEL 20 "faussé" à plus de 98,96% ?

23 11 21 BEL 20 à 4152,11 ou à 3669,29 ?

Possible indice juridique de défaut de conseil de 98,96% ... ou pas ?

23 11 21 BEL 20 en version comptable à -1,22% et en version IHR à - 0,01% , depuis le 4 janvier 21 le BEL 20 en version officielle comptable mark-to-market est à + 13,31% et en version IHR à + 0,138% ...

SANS L'EFFET DE LEVIER COMPTABLE MARK-TO-MARKET, QUI PORTE LA VARIATION IHR DE 0,138% À 13,31%, LES CAPITAUX QUI SONT DÉTOURNÉS VOLONTAIREMENT DU SYSTEME ÉCONOMIQUE, VIA DES DÉRIVES FINANCIÈRES COMMERCIALES RENDANT L'ÉTAT, ET LES ÉPARGNANTS DÉPENDANTS, REVIENDRAIENT IMMÉDIATEMENT EN STABILISATIONS SOCIOLOGIQUE, ÉCONOMIQUE, POLITIQUE ET FINANCIÈRE DE L'ETAT.

Pour les professionnels et les hommes politiques : 23 11 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER BEL 20

ETATS-UNIS

Mise à jour entre 6h et 8h' au plus tard. Cet horaire est dû à l'attente de la publication de la totalité des volumes échangés du jour.

Données prises de nuit.

MIS A JOUR AU 9 12 21

À LIRE, CAR SITUATION SPÉCIFIQUE

09 12 21 DOW JONES (DJIA) "faussé" à plus de 98,81% ?

DOW JONES à 35754,69 ou à 30289,47 ?

Possible indice juridique de défaut de conseil de 98,81% ... ou pas ?

09 12 21 DOW JONES (DJIA) en version comptable à 0 % ou en version IHR à 0% et depuis le 2 janvier 2021 en version version officielle comptable mark-to-market à +18,299% ou en version IHR à +0,217%

SANS L'EFFET DE LEVIER COMPTABLE MARK-TO-MARKET, QUI PORTE LA VARIATION IHR DE 0,217% À 18,2969%, LES CAPITAUX QUI SONT DÉTOURNÉS VOLONTAIREMENT DU SYSTEME ÉCONOMIQUE, VIA DES DÉRIVES FINANCIÈRES COMMERCIALES RENDANT L'ÉTAT, ET LES ÉPARGNANTS DÉPENDANTS, REVIENDRAIENT IMMÉDIATEMENT EN STABILISATIONS SOCIOLOGIQUE, ÉCONOMIQUE, POLITIQUE ET FINANCIÈRE DE L'ETAT.

Pour les professionnels et les hommes politiques : 09 12 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER DOW JONES (DJIA)

SUISSE

23 11 21 SMI PR "faussé" à plus de 99,58% ?

SMI PR à 12366,73 ou à 10727,91 ?

Possible indice juridique de défaut de conseil de 99,58% ... ou pas ?

23 11 21 SMI PR en version comptable à -1,15% et en version IHR à -0,0048%, depuis le 2 janvier 2021 le SMI PR en version officielle comptable mark-to-market est à +15,34% et en version IHR à +0,06% ...

SANS L'EFFET DE LEVIER COMPTABLE MARK-TO-MARKET, QUI PORTE LA VARIATION IHR DE 0,06% À 15,34%, LES CAPITAUX QUI SONT DÉTOURNÉS VOLONTAIREMENT DU SYSTEME ÉCONOMIQUE, VIA DES DÉRIVES FINANCIÈRES COMMERCIALES RENDANT L'ÉTAT DÉPENDANTS, REVIENDRAIENT IMMÉDIATEMENT EN STABILISATIONS SOCIOLOGIQUE, ÉCONOMIQUE, POLITIQUE ET FINANCIÈRE DE L'ETAT.

Pour les professionnels et les hommes politiques : 23 11 21 FONDS DE STABILISATION BOURSIER SMI PR

PRÉCISION

Pour en comprendre l'origine :

ECORAMA 11/03/19 : "La vulnérabilité de notre système financier est considérable, nous sommes dans une situation pire que 2008 !", selon Jean-Claude Trichet

Les bases pour comprendre

30 01 17 LIQUIDITE BOURSIERE OU LE LEURRE D'UNE AVEUGLEMENT COLLECTIF

20 05 13 Une histoire de la bourse

http://www.economiematin.fr/les-experts/item/4743-marches-bourse-evolution-produits-financiers/?utm_source=newsletter&utm_medium=Email&utm_campaign=NL-2013-05-20

26 05 18 : Fonds commun de placement action, simple chaîne de Ponzi ?

http://www.economiematin.fr/news-fonds-communs-placement-bourse

14 06 18 Oui, les fonds communs de placement sont bien des chaînes de Ponzi

http://www.economiematin.fr/news-pyramide-ponzi-fonds-communs-placement

Information boursière faussée ou pas faussée ?

19 12 19 De la topologie en finance

18 12 19 De la singularité comptable à l’obligation d’habilité financière ?

28 10 19 Approche technique des Fonds de Stabilisation Boursiers Régionaux (FSBR) ©

 

ARTICLES PRESSE FRANCE ET SUISSE

D'autres articles : ICI

DOSSIERS EN COURS

MINISTRE DE L'ECONOMIE / AMF / AFG ARTICLES DE PRESSE OU MIS EN LIGNE

 

PARAGRAPHE JURIDIQUE

CODE ASSOCIATION FRANÇAISE DE GESTION

Extrait

principe 5. Mesures à l’actif
Le gestionnaire définit l'approche méthodologique qui lui paraît la plus appropriée pour
mesurer, à fréquence régulière, le niveau de liquidité à l’actif du fonds.
Différentes approches sont proposées en annexe I du présent Code (page 9).
Les mesures à l’actif reposent généralement sur des approches diverses comme le coût
de liquidation, le temps de liquidation ou une combinaison des deux.

Une approche consiste à déterminer le temps nécessaire à la liquidation du portefeuille
sous l’hypothèse d'absence de coût additionnel de liquidation. Le coût de liquidation
d'un instrument ou actif représente la différence entre son prix de liquidation et son
prix de valorisation (Bid / Mid / Ask).
Une autre approche pourrait consister à déterminer le coût additionnel de liquidation
en fonction d'une surface d'écoulement. Dans cette hypothèse, le coût additionnel est
d'autant plus important que le temps de liquidation est faible.

principe 6. Hypothèses de mesure à l’actif
Le gestionnaire documente les hypothèses sous-jacentes à la mesure de la liquidité à
l'actif du fonds.
Les hypothèses sont revues à une fréquence a minima annuelle.
Elles peuvent en particulier concerner :
le volume moyen sur le marché de l'instrument qui représente une fraction de la
liquidité globale sur le marché de l'actif concerné :
Pour les souches obligataires ou les dérivés de gré à gré (OTC) notamment, cette
information n'est pas forcément disponible.
Dans le cas où les informations ne sont pas disponibles, les hypothèses pourront
reposer sur des données “à dire d’experts” et ces données devront faire l’objet
d’une analyse critique en interne.
le taux de participation à la liquidité globale du marché ;
les fourchettes achat / vente.
principe 7. liquidité de l’actif global
Le niveau de liquidité à l'actif du fonds s'appréhende au niveau global.
Le principe est celui d’une évaluation des conséquences au niveau global du fonds et
non pas d'une approche titre par titre =>
Logique des cours IHR dans les tableux boursiers IHR de ce site
Un fonds peut détenir à son actif des titres ou instruments moins liquides, dès lors
que cela ne compromet pas globalement sa capacité à se conformer à ses obligations

réglementaires en matière de remboursement des parts et autres engagements financiers. => Sans l'information des cours IHR, ce paragraphe juridique n'est pas honoré. Seule une approche de l'influence de la liquidité, et fluidité des lignes d'investissement présente dans les OPCVM, permet de répondre à cette obligation juridique.

Ce document technique, qui a tout son intérêt de réflexion technique, doit, je le pense, être adapté aux obligation des professionnels et à la seule réalité des marchés, qui est le prix par volumes échangés. En cela, je pense que la logique de l'Information Humainement Responsable est beaucoup plus adaptée aux réalités financières, et à l'obligation juridique de faire de son client un épargnant averti.

Pour rappel: Escroquerie

https://www.service-public.fr/particuliers/vosdroits/F1520

Direction de l'information légale et administrative (Premier ministre), Ministère chargé de la justice L'escroquerie est le fait d'obtenir un bien, un service ou de l'argent par une tromperie (faux nom, manœuvres frauduleuses...). L'intention de tromper la victime est un élément essentiel ma remarque : à votre avis, vendre volontairement des valeurs liquidatives comptables de fonds communs de placement n'ayant que peu, voire aucune crédibilité financière générique, en remplacement de sommes financières investies...tromperie or not ? ESCROQUERIE OR NOT ?  Il existe de multiples cas d'escroqueries, parmi lesquelles les escroqueries sur internet. La victime peut porter plainte. Les peines sont aggravées si l'escroquerie est commise par un agent public ou en bande organisée. Des peines complémentaires peuvent s'ajouter aux peines principales.

"PROFESSIONNELS, SE TAIRE JUSQU'À OÙ, JUSQU'À QUAND ?"

MALGRÉ LES ENSEIGNEMENTS DES CRISES RÉPÉTITIVES passées, COMMENT oser CONTINUER DE prÉsenter et Vendre, à des épargnants non avertis, les valeurs liquidatives comptables des fonds communs de placement comme ayant systématiquement une réalité financière egalitaire aux montants de l'épargne investiE, et à des évolutions présentées en "performances" ? quoi de plus malhonnête ? Quant à leurs soi-disant performances financières passées, qui ne sont en majorité que des variations de valeurs liquidatives comptables n'ayant aucune réalités financières génériques...

DEPUIS DES ANNéES, J'ai été vers les responsables des trois principales associations de conseils en gestion de patrimoine pour un résultat néant. COMMENT JUSTIFIER LE SILENCE DE CES RESPONSABLES ALORS QUE LES CLIENTS PAYENT MAJORITAIREMENT UN HONORAIRE POUR DES PRESTATIONS QUI SE VEULENT PROFESSIONNELLES, OBJECTIVES ET HONNÈTES.

Sans mensonge ou extrapolations fallacieuses (telles les valeurs liquidatives comptables des fonds communs de placement assimilées à un cours de Bourse) , il ne peut y avoir de krach boursier. La Bourse est un lieu de négociation de volumes de titres à un cours négociés pour ces SEULS volumes de titres. Tout le reste n'est qu' extrapolations non professionnelles ou mensonges.

Christian PIRE

100% des ventes commerciales de fonds communs de placement à des épargnants non avertis assimilant,  peu ou prou, les valeurs liquidatives comptables des fonds communs de placement comme une réalité ou une équivalence financière aux capitaux investis, peut relever des faits juridiques de pertes de chance, abus de confiance et escroquerie des épargnants non avertis.

Voir les déclarations des autorités compétentes, et autres sur ce site.

IL EST IMPÉRATIF QUE LES CONTRATS D'ASSURANCE-VIE ISOLENT UN PROFIL D'INFORMATION PROFESSIONNELLE ÉTHIQUE RÉPONDANT À L'ENSEMBLE DES OBLIGATIONS LÉGALES DES PROFESSIONNELLES.

SANS CETTE ACTION, LES COMPAGNIES RISQUENT D'ÊTRE PRISES DANS LA CHAÎNE DE REPONSABILITÉS ADMINISTRATIVE, FINANCIÈRE ET JURIDIQUE, LORSQUE LE SCANDALE DES COMMERCIALISATIONS TROMPEUSES, ET ABUSIVES DE FONDS COMMUNS DE PLACEMENT FERA LA UNE DE LA PRESSE...AVANT CELLE DES TRIBUNAUX.

------------------------------

18 11 21 DERNIER ARTICLE PUBLIÉ DANS ECONOMIE MATIN

"FONDS COMMUNS DE PLACEMENT : ATTENTION, DANGER!"

COURRIERS DE LANCEUR D'ALERTE RESTÉS SANS REPONSE

04 11 21 Courrier au Sénateur de Montgolfier

04 11 21 Courrier au Sénateur Husson

ACTIONS DE " LANCEUR D'ALERTE" AMNESTY INTERNATIONAL

ACTIONS DE " PROTECTION DES LANCEURS D'ALERTE" RECOMMANDATION DU CONSEIL DE L'EUROPE

MES ACTIONS DE LANCEUR D'ALERTE SERONT AUSSI DÉTERMINÉES QUE LE NOMBRE D'ANNÉES (PLUS DE VINGT ANS) PENDANT LEQUEL J'AI ÉTÉ, EN VAIN, VERS LES TROIS PRINCIPALES ASSOCIATIONS DE CONSEILS EN GESTION DE PATRIMOINE. 

QUE FAIRE DEVANT CE SILENCE VOLONTAIRE COUVRANT DES US ET COUTUMES POUVANT RELEVER OU RELEVANT JURIDIQUEMENT DE LA PERTE DE CHANCE, DE L'ABUS DE CONFIANCE ET DE L'ESCROQUERIE DES EPARGNANTS NON AVERTIS, SI CE N'EST PRENDRE L'OPTION JURIDIQUE DE LANCEUR D'ALERTE ...

COURRIERS DEPUIS 2013 AUX INSTITUTIONS...QUEL MEILLEUR JUGE QUE LE TEMPS ?

SE TAIRE, JUSQU'À OÙ, JUSQU'À QUAND ?

EXTRAIT DE LA PAGE

Cotations IHR ::: Agence de cotation | Information Humainement Responsable ::: Comprendre et investir (agencedecotationihr.com)

Séance du 26 11 21

"Je vous propose d'être attentif au graphique ci-dessous, et de constater que la forte baisse en rouge annoncée du CAC 40 est uniquement due à l'absence de prise en compte de la faiblesse des volumes échangés. La Bourse ne monte pas et ne baisse pas.

C'est bien l'extension trompeuse du cours de fermeture en référence "financière" dans la variation de l'indice comptable CAC 40 (l'indice CAC 40 est un indice de structure COMPTABLE et non financière.) qui est à la base de la volatilité comptable du CAC 40.

Volatilité comptable n'ayant pour seules crédibilités financières que les détournements, les abus de confiance et autres escroqueries financières dont elle est le support. Quant à son utilisation abusive par les produits financiers appelés, à juste titre, produits dérivés.... Ci-dessous, vous avez une démonstration que l'indice CAC 40 est bien un indice comptable n'ayant aucune réalité financière.

LA VARIATION EN ROUGE EST L'INDICE COMPTABLE OFFICIEL CAC 40 (L'INDICE CAC 40 N'EST PAS UN INDICE DE RÉALITE FINANCIÈRE, MAIS BIEN UN INDICE COMPTABLE), ET LA VARIATION EN BLEU EST LE CAC 40 COMPTABLE OFFICIEL PONDÉRÉ PAR LA FAIBLESSE DES VOLUMES ECHANGÉS SUR LES MARCHÉS FINANCIERS, CELA EN TOTAL RESPECT DU PRINCIPE JURIDIQUE D'ÉGALITÉ DES PORTEURS DE PARTS. POUR PLUS D'INFORMATION ICI

A votre avis, que valent les commentaires "financiers" quotidiens type PMB (Pari Mutuel Boursier) sur les hausses, et baisses de CAC 40 ? Débilités, tromperies volontaires ou tout simplement "imbécilités" ?..."

"Admirez" l'aplitude des baisses en rouge, baisses qui ne sont issues que de l'application de la norme comptable mark-to-market de valorisation du CAC 40 ?

Sans l'amplitude de ces baisses comptables, pas de dérives des produits dérivés, structurés et autres absurdités financières détournant les capitaux de l'économie "réelle" et de la finance "réelle".

Cela doit cesser.

Sans mensonge, pas de crise.

 

Sans mensonge, pas de spéculation débridée sur les matières premières faisant des millions de morts pas an. Sans mensonges ...

Rendez-vous début 2022 avec HUMANITY INVEST. 

 IL EST IMPERATIF DE METTRE FIN À LA DÉSINFORMATION, ET À L'ESCROQUERIE DES ÉPARGNANTS NON AVERTIS, MENANT À LEUR MISE SOUS TUTELLE FINANCIÈRE PAR UNE UTILISATION ABUSÉE DES MARCHÉS FINANCIERS PAR L'UTILISATION VOLONTAIREMENT ABUSIVE DE CERTAINES REGLES COMPTABLES.

H2O

LES VALEURS LIQUIDATIVES COMPTABLES MARK-TO-MARKET N'AYANT AUCUNE OBLIGATION DE RÉALITÉ FINANCIÈRE GÉNÉRIQUE, LA MAJORITÉ DES FONDS COMMUNS DE PLACEMENT PEUT ÊTRE DIRECTEMENT OU INDIRECTEMENT L'EGAL DES FONDS H2O. 

DE CELA ,  AUCUN PROFESSIONNEL NE POURRA DIRE QU'IL NE SAVAIT PAS.

LA COMMERCIALISATION À OUTRANCE DES FONDS COMMUNS DE PLACEMENT EST LA PLUS GRANDE ESCROQUERIE FINANCIÈRE QUE LE MONDE FINANCIER AIT JAMAIS CONNU

LORS DE TOUTES SOUSCRIPTIONS DE FONDS COMMUNS DE PLACEMENT, LA BASE JURIDIQUE DE LA PERTE EST ACTÉE DÈS LA SOUSCRIPTION. C'EST BIEN DÈS LA SOUSCRIPTION, QU'IL Y A  ÉCHANGE DE "CASH" CONTRE DES VALORISATIONS COMPTABLES N'AYANT AUCUNE CONTREPARTIE GÉNÉRIQUE FINANCIÈRE. RÉALITÉ QUI MATÉRIALISE LE FAIT JURIDIQUE. FAIT JURIDIQUE QUI IMPOSE AVANT TOUT INVESTISSEMENT, UNE ANALYSE DES CONDITIONS ET RÉALITÉS FINANCIÈRES (OU ABSENCE DE RÉALITÉ) DE LA VALORISATION COMPTABLE.

VOUS DEVEZ TOUT FAIRE POUR EVITER LE JURIDIQUE, CAR LES FONDS H2O NE POUVAIENT PAS ÊTRE VENDUS À DES ÉPARGNANTS NON AVERTIS.

VOS AVOCATS VOUS DISENT L'INVERSE ? DEMANDEZ LEUR UN ÉCRIT.

Professionnels de la gestion de patrimoine, le moment n'est-il pas venu de demander systématiquement aux commerciaux des sociétés de gestion de portefeuilles et gérants présents à PATRIMONIA, l'ampleur de l'impact prévisionnel en % dans les performances qu'ils annoncent de la valorisation comptable mark-to-market des lignes en portefeuille, dont les volumes détenus seraient supérieurs aux volumes échangés quotidiennement, hebdomadairement ou mensuellement sur les marchés ? L'analyse de la réponse à cette question professionnelle est un des éléments juridiques qui prouve la qualité et la crédibilité de la démarche financière du professionnel.

Ce travail de pré-analyse ou d'analyse des fonds communs de placement relève d'une obligation professionnelle et juridique. Contrairement aux SICAV, les fonds communs de placement ne sont pas des produits financiers, mais des copropriétés comptables.

Sans analyse de la réalité ou de l'absence de réalité financière des valorisations comptables des fonds communs de placement, ces valorisations comptables n'ont aucune réalité financière générique... Tout simplement parce qu'elles n'ont pas à en avoir. Les fonds communs de placement ne sont pas des produits financiers, mais des copropriétés évaluées par des règles comptables. Malheureusement, quantité de ventes sont viciées par l'information trompeuse transmise aux épargnants non avertis. C'est bien, dès l'achat des parts de fonds communs de placement que l'épargnant achète SANS LE SAVOIR de la perte financière. De l'argent investi contre des valorisations comptables de fonds communs de placement n'ayant aucune réalité financière égalitaire aux sommes investies. .

17 09 21 Dans H24

La parole à H2O AM : Qu'ont-ils appris de 2020 ? Où en est-on aujourd'hui ?

Dernière mise à jour de mon propos le 02 10 21

"Il n’y a aucune raison de changer notre façon de gérer" explique H2O AM.

Préambule : Le terme "commercial" employé ci-dessous ne peut être pris comme péjoratif, car il est de réalité juridique.

Mes simples questions de responsabilités civiles professionnelles pour les vendeurs de ce type de fonds : comment vendre ce type de fonds à de la clientèle non avertie, et même avertie, lorsque des gérants ayant connu la répétition de pertes massives déclarent "qu'il n'y aucune raison de changer notre façon de gérer " ? Les pertes massives répétitives, feraient-elles partie de leur "business modèle" ? Si oui, est-ce cela "une gestion" ? Les avocats des parties adverses risquent d'adorer. Avec ce type de "gestion", assimilant des phases de pertes massives à "une façon de gérer", comment des commerciaux financiers pourraient-ils être "avertis", et rendre avertis leurs clients non avertis ? Quelles diligences professionnelles sont-elles réalisables sur ce type de produit et de gestion ? Quelle gestion des marchés usuels peut connaître des pertes massives répétitives ? Professionnels, aviez-vous et avez-vous aujourd'hui les informations qui vous permettent d'être des acteurs éclairés lors de vos actes de conseil, de vente et de suivi de ce type de produit auprès de la clientèle non avertie ? Quid des dossiers juridiques en cours ? Quel est l'avis de vos associations professionnelles qui, sauf erreur, se sont toujours tues, et de leurs assureurs ? Je vous conseille très vivement de leur poser la question par courrier RAR (preuve juridique). Pour votre information, il y a plusieurs années j'avais déjà posé certaines questions aux trois principales associations de CGP... avec comme seule réponse leur silence. Ces associations sont clairement engagées en termes de responsabilités juridiques et morales. Alors que le gérant publie clairement qu'il n’y a aucune raison de changer notre façon de gérer, quel professionnel pourrait reprendre la commercialisation de ce type de produit, aux phases répétitives de pertes massives, à une clientèle non avertie ?... Point de remise en cause de la gestion H2O qui, en confirmant médiatiquement et juridiquement qu' il n’y a aucune raison de changer leur façon de gérer, laissent l'ensemble des responsabilités juridiques aux commerciaux. Juste un questionnement sur la commercialisation de ce type de fonds, et d'une majorité d'autres par des professionnels qui, ne pouvant remplir réellement leurs due diligences, risquent de faire prendre des risques inconsidérés à leur clientèle non avertie. Et vu le passé de crises massives répétitives H2O, et la déclaration médiatique qu' "il n’y a aucune raison de changer notre façon de gérer"...

Si H2O est un cas d'école, il est aussi un AVERTISSEMENT pour nous professionnels. En effet, à quelles défenses juridique et morale pourrons-nous prétendre, lorsque les implosions financières et médiatiques des fonds communs de placement, vendus à tort comme des produits financiers, auront lieu ?

La commercialisation des fonds communs de placement comme étant des produits financiers est certainement l'une des plus grandes erreurs du monde financier. Si l'on veut éviter les affres et conséquences de ce mensonge, il est impératif que cette erreur soit traitée de façon structurée et adaptée dès maintenant. Sans cela, les phases alternatives des crises SOCIOlogiques, ECOnomiques, POlitiques et FInancières que nous connaissons risquent dévoluer vers une concentration, et là ...

Pour les épargnants qui ont engagé une procédure juridique contre H2O, je rappelle que j'avais prévenu le ministre de l'Economie des risques H2O par courrier RAR.

Comme la majorité des indices, le CAC 40 n'est pas un indice de structure et de réalité financières. Vendre le CAC 40 comme systématiquement de réalité financière est une escroquerie. Le CAC 40, comme tous les indices, doit IMPÉRATIVEMENT être retraîté en termes de réalités et possibilités financières.

L'extrapolation actuelle d'un cours réalisé lors d’un échange boursier de peu d'actions à une heure précise à toutes les actions, qui est à la base de la volatilité (fortes hausses et fortes baisses à la base des krachs boursiers répétitifs) des marchés, relève juridiquement de la perte de chance, de l'abus de confiance et de l'escroquerie des épargnants.

FONDS COMMUN DE PLACEMENT,

PRODUIT FINANCIER OU SUPPORT D’UNE ESCROQUERIE FINANCIERE ?

Pour en comprendre l'origine :

ECORAMA 11/03/19 : "La vulnérabilité de notre système financier est considérable, nous sommes dans une situation pire que 2008 !", selon Jean-Claude Trichet

Les bases pour comprendre

30 01 17 LIQUIDITE BOURSIERE OU LE LEURRE D'UNE AVEUGLEMENT COLLECTIF

20 05 13 Une histoire de la bourse

http://www.economiematin.fr/les-experts/item/4743-marches-bourse-evolution-produits-financiers/?utm_source=newsletter&utm_medium=Email&utm_campaign=NL-2013-05-20

26 05 18 : Fonds commun de placement action, simple chaîne de Ponzi ?

http://www.economiematin.fr/news-fonds-communs-placement-bourse

14 06 18 Oui, les fonds communs de placement sont bien des chaînes de Ponzi

http://www.economiematin.fr/news-pyramide-ponzi-fonds-communs-placement

Information boursière faussée ou pas faussée ?

19 12 19 De la topologie en finance

18 12 19 De la singularité comptable à l’obligation d’habilité financière ?

28 10 19 Approche technique des Fonds de Stabilisation Boursiers Régionaux (FSBR) ©

 

ARTICLES PRESSE FRANCE ET SUISSE

D'autres articles : ICI

Pour comprendre :

- L'origine des dysfonctionnements actuels voir vidéos et écrits sur www.socioecopofi.com

- Réflexions : Du respect du droit à l'Information Juridiquement Opérationnelle (IJO) ©

Pour plus d'explications, voir le bandeau à gauche pour les choix possibles en fonction de vos recherches

Les investisseurs commencent à se détourner des marchés et les chocs boursiers se multiplient. La place prise par les transactions algorithmiques y serait-elle pour quelque chose ?

C'est sur cette volatilité fabriquée par le choix de normes comptables inadéquates que les marchés dérivés spéculatifs trouvent leur terrain de jeux et de destruction SOCIOECOPOFI (SOCIOlogique, ECOnomique, POlitique et FInancière)

Marchés dérivés qui trop souvent, sont utilisés pour détourner les capitaux de l'économie réelle, celle qui crée des emplois, vers l'économie virtuelle, celle qui, in fine, paupérise les épargnants et les Etats.

A quand, une double information boursière ? Celle de la variation de la spéculation du jour basée sur le principe comptable du market to market (prix du marché) pour les opérations achats/ventes réalisées et une autre plus logique appelée Information Humainement Responsable calculée selon le market to model ( prix de spéculation pondéré par la faiblesse des volumes) pour les autres porteurs de parts. Utiliser le prix de la spéculation du jour comme outil de valorisation pour tous les titres relève de la destruction SOCIOECOPOFI (SOCIOlogie, ECOnomie, POlitique, FInance ).

Et pourtant :

Les normes IAS et IFRS ont été mises en place après le scandale Enron (années 2000). Leur principe est de passer de la « valeur historique » (coût historique) à la « juste valeur ». Si la « juste valeur », étant issue d’une extrapolation de la valeur de marché issue d’un échange de faible volume à tous les titres, porte en elle les stigmates de la crise de 2007, pour l’instant elle est toujours en vigueur. Au lieu de la modifier en faveur d’un système moins instable, mais aussi moins « productif » pour ses promoteurs, il a été choisi de mettre en place des gardes fous financiers destructeurs d’économie en prévision de futures crises. Inutile de dire qu’en cas de crise systémique, ces gardes fous ne serviraient à rien. En Bourse , les normes IAS 39 offrent trois possibilités (options) comptables : 1) Le Mark-to-Market lorsqu’il existe un marché actif. Vu la faiblesse des volumes échangés en Bourse , il est plus que permis de remettre en cause cette option dans le domaine Boursier. Et pourtant, c’est bien cette option, en violation totale du principe d’égalité des porteurs de parts, qui est choisie et certifiée. En synthèse, les performances réalisées par une très faible minorité de porteurs de parts peuvent être extrapolées à tous les porteurs de parts. Ce faisant, ces performances fictives pour tous les porteurs de parts sont à la base de la création de la volatilité des marchés financiers , des marchés dérivés et des dérives des marchés dérivés. Eh oui ! Imaginez vous que la valorisation quotidienne de votre patrimoine dépend du chiffre qu’ont gagné ou perdu les spéculateurs boursiers à 17h30. Quelle variation de valorisation quotidienne ! Quelle volatilité ! Comme l'indique les textes de loi repris ci-dessous, cette situation relève juridiquement de la perte de chance, de l'abus de confiance et de l'escroquerie. Nous ne parlerons pas des déstabilisations étatiques. 2) Deuxième option : En l’absence de marché actif , on peut valoriser en observant la valeur des actifs similaires. Pensez-vous qu’une valeur issue d’un échange de faible volume, soit une valeur d’un actif similaire ? Pensez-vous que l’on puisse considérer que vous avez gagné (ou perdu) le même montant que les joueurs qui ont gagné au casino à 17h30 ? 3) Troisième option : Le Mark-to-Model. Dans cette option, le prix peut être obtenu par des techniques de valorisation interne. A la place d’extrapoler à tous les porteurs de parts les gains ou les pertes réalisés par une très faible minorité, pourquoi ne pas prendre comme base de valorisation comptable la répartition de la valeur des gains ou pertes des spéculateurs à tous les porteurs de parts ? Ne serait-ce pas moins déstabilisateur que le système actuel ? Ne serait-ce pas plus logique en terme juridique ? Ne serait-ce pas plus honnête ?

Ce site, s'il n’est pas un site officiel tant dans sa constitution que dans sa démarche est le seul qui respecte les lois et l'intérêt des épargnants .
Malheureusement, les variations de cotations proposées ne sont en AUCUN CAS des variations de cotations officielles.

Derniers rappels : Le cours de bourse n’a d’importance que pour les « petits » porteurs qui ne suivent pas la masse pour passer leurs ordres boursiers ainsi que pour les investisseurs qui ont effectivement acheté ou vendu leurs titres. Les évaluations des FCP et SICAV sont fausses car irréalisables pour l’ensemble des porteurs de parts. Souvenez-vous du Loto, ce n’est pas parce que 0,1% des Français ont gagné que l’on dit aux autres qu’ils ont tous gagnés. Les comparatifs de SICAV et FCP (tels qu’ils sont aujourd’hui) ne sont, bien souvent, que des outils de vente fallacieux.

Très bonne navigation sur le site Agence de cotation IHR (Information Humainement Responsable).

Et si le calcul de l'ISF était faux ? Et si vous pouviez le remettre en cause ?

Cette question mérite d'être posée et approfondie par les juristes et les professionnels car comment taxer un patrimoine qui n'existe pas et qui ne peut exister dans sa valorisation financière et fiscale actuelle ? Comment prendre comme référence patrimoniale des cours de bourse alors que ces derniers ne sont pas réalisables par l'ensemble des personnes taxées .
Mieux, si l'ensemble (ou même une minorité) des personnes taxées voulait vendre les titres, cela se traduirait mécaniquement par une baisse plus que significative (krach) de la valeur des titres boursiers.
La seule base correcte pour une estimation ne serait-elle pas dans l'utilisation du cours VHR ?

Financièrement vôtre

Christian PIRE

03 09 21 DERNIERE NEWS DANS LES ECHOS

Extrait

Affaire H2O

KPMG n'a pas pu certifier les comptes de certains fonds

 

L'auditeur a été dans l'impossibilité de valider les comptes des anciens fonds de la filiale de gestion d'actifs de Natixis. Scindés l'an dernier en raison de problèmes de valorisation, ces produits ont aussi violé, dans le passé, des règles de marché. L'horizon de sortie des clients reste toujours aussi incertain. Il y a tout juste un an, H2O avait dû geler les entrées et les sorties de ses clients sur 10 milliards d'euros d'actifs logés dans ses fonds de droit français, en raison d'incertitudes sur leur valorisation. Ces véhicules avaient ensuite été scindés et des milliers d'épargnants, majoritairement français et italiens, restent depuis piégés dans la partie illiquide (1,6 milliard d'euros) des portefeuilles. L'auditeur a été dans l'impossibilité de valider les comptes des anciens fonds de la filiale de gestion d'actifs de Natixis. Scindés l'an dernier en raison de problèmes de valorisation, ces produits ont aussi violé, dans le passé, des règles de marché. L'horizon de sortie des clients reste toujours aussi incertain.

 

Mon commentaire

 

Dans la configuration actuelle, le manque de liquidité et de fluidité des marchés est générique. C'est pour cela que depuis de nombreuses années, j'ai proposé aux présidents des trois principales associations de conseils en gestion de patrimoine et aux acteurs de la gestion de patrimoine de se démarquer commercialement et professionnellement, par l'analyse dite IHR (Information Humainement Responsable) de l'environnement commercial des OPCVM.

 

DANS LES CONDITIONS DE LA COMMERCIALISATION ACTUELLE, AUCUN OPCVM N'EST IN FINE LIQUIDE SELON LES INFORMATIONS PUBLIÉES.

LES CONDITIONS DE COMMERCIALISATION ONT CRÉÉ UNE

IMMENSE CHAÎNE DE PYRAMIDES DE PONZI.

 

Dès lors, c'est l'ensemble de la collecte qui doit revoir les normes des valorisations comptables pour aller vers la cohérence globale, que j'appelle Humanity Invest.

 

Tous les fonds communs de placement, à de très très rares exceptions près, sont en risques systémiques d'implosion. Tout peut encore être inversé. Pour cela, il faut que les représentants des professions commerciales agissent rapidement en proposant un plan graduel opérationnel de solutions à l'AMF, et au ministre de l'Économie.

N'est-ce pas ce plan que les trois prinipales associations de représentation des conseillers en gestion de patrimoine ont refusé depuis des années, en faveur du maintient volontaire d'actes commerciaux relevant de la pertes de chance, de l'abus de confiance et de l'escroquerie des épargnants non avertis... là où deux présidents de l'AMF ont marqué leur intérêt ?

 

Allez comprendre ! Pourquoi, comment ou combien ?

 

Pour rappel,

 

Comment tenir le prochain Salon Patrimonia en continuant d'occulter les réalités juridiques du manque de crédibilité financière des valorisations comptables des fonds communs de placement ?

 

Sans l'action de responsabilités professionnelles humaine et humaniste, que je qualifie de Humanity Invest, les professionnels risquent d'être emportés par leurs responsabilités juridiques et commerciales lors de la vague de l'implosion de "l'illiquidé" globale des fonds communs de placement.

J'engage les professionnels de la distribution à prendre la voie de l'analyse PROFESSIONNELLE des RÉALITÉS, en remplacement des FICTIONS basées sur l'assimilation systématique des valorisations comptables en équivalences financières.

 

Un exemple des certaines réalités ...

Les investisseurs commencent à se détourner des marchés et les chocs boursiers se multiplient. La place prise par les transactions algorithmiques y serait-elle pour quelque chose ?

C'est la volatilité fabriquée par le choix de normes comptables inadéquates que les marchés dérivés spéculatifs trouvent leur terrain de jeux et de destruction SOCIOECOPOFI (SOCIOlogique, ECOnomique, POlitique et FInancière)

Marchés dérivés qui peuvent utilisés pour détourner les capitaux de l'économie réelle (celle qui crée des emplois) vers l'économie virtuelle, celle qui, in fine, paupérise les épargnants et les Etats.

A quand, une double information boursière ? Celle de la variation de la spéculation du jour basée sur le principe comptable du market to market (prix du marché) pour les opérations achats/ventes réalisées et une autre plus logique appelée Information Humainement Responsable calculée selon le market to model ( prix de spéculation pondéré par la faiblesse des volumes) pour les autres porteurs de parts. Utiliser le prix de la spéculation du jour comme outil de valorisation pour tous les titres relève de la destruction SOCIOECOPOFI (SOCIOlogie, ECOnomie, POlitique, FInance ).

Et pourtant :

Les normes IAS et IFRS ont été mises en place après le scandale Enron (années 2000). Leur principe est de passer de la « valeur historique » (coût historique) à la « juste valeur ». Si la « juste valeur », étant issue d’une extrapolation de la valeur de marché issue d’un échange de faible volume à tous les titres, porte en elle les stigmates de la crise de 2007, pour l’instant elle est toujours en vigueur. Au lieu de la modifier en faveur d’un système moins instable, mais aussi moins « productif » pour ses promoteurs, il a été choisi de mettre en place des gardes fous financiers destructeurs d’économie en prévision de futures crises. Inutile de dire qu’en cas de crise systémique, ces gardes fous ne serviraient à rien. En Bourse , les normes IAS 39 offrent trois possibilités (options) comptables : 1) Le Mark-to-Market lorsqu’il existe un marché actif. Vu la faiblesse des volumes échangés en Bourse , il est plus que permis de remettre en cause cette option dans le domaine Boursier. Et pourtant, c’est bien cette option, en violation totale du principe d’égalité des porteurs de parts, qui est choisie et certifiée. En synthèse, les performances réalisées par une très faible minorité de porteurs de parts peuvent être extrapolées à tous les porteurs de parts. Ce faisant, ces performances fictives pour tous les porteurs de parts sont à la base de la création de la volatilité des marchés financiers , des marchés dérivés et des dérives des marchés dérivés. Eh oui ! Imaginez vous que la valorisation quotidienne de votre patrimoine dépend du chiffre qu’ont gagné ou perdu les spéculateurs boursiers à 17h30. Quelle variation de valorisation quotidienne ! Quelle volatilité ! Comme l'indique les textes de loi repris ci-dessous, cette situation relève juridiquement de la perte de chance, de l'abus de confiance et de l'escroquerie. Nous ne parlerons pas des déstabilisations étatiques. 2) Deuxième option : En l’absence de marché actif , on peut valoriser en observant la valeur des actifs similaires. Pensez-vous qu’une valeur issue d’un échange de faible volume, soit une valeur d’un actif similaire ? Pensez-vous que l’on puisse considérer que vous avez gagné (ou perdu) le même montant que les joueurs qui ont gagné au casino à 17h30 ? 3) Troisième option : Le Mark-to-Model. Dans cette option, le prix peut être obtenu par des techniques de valorisation interne. A la place d’extrapoler à tous les porteurs de parts les gains ou les pertes réalisés par une très faible minorité, pourquoi ne pas prendre comme base de valorisation comptable la répartition de la valeur des gains ou pertes des spéculateurs à tous les porteurs de parts ? Ne serait-ce pas moins déstabilisateur que le système actuel ? Ne serait-ce pas plus logique en terme juridique ? Ne serait-ce pas plus honnête ?

Ce site, s'il n’est pas un site officiel tant dans sa constitution que dans sa démarche est le seul qui respecte les lois et l'intérêt des épargnants .
Malheureusement, les variations de cotations proposées ne sont en AUCUN CAS des variations de cotations officielles.

Derniers rappels : Le cours de bourse n’a d’importance que pour les « petits » porteurs qui ne suivent pas la masse pour passer leurs ordres boursiers ainsi que pour les investisseurs qui ont effectivement acheté ou vendu leurs titres. Les évaluations des FCP et SICAV sont fausses car irréalisables pour l’ensemble des porteurs de parts. Souvenez-vous du Loto, ce n’est pas parce que 0,1% des Français ont gagné que l’on dit aux autres qu’ils ont tous gagnés. Les comparatifs de SICAV et FCP (tels qu’ils sont aujourd’hui) ne sont, bien souvent, que des outils de vente fallacieux.

Très bonne navigation sur le site Agence de cotation IHR (Information Humainement Responsable).

Et si le calcul de l'ISF était faux ? Et si vous pouviez le remettre en cause ?

Cette question mérite d'être posée et approfondie par les juristes et les professionnels car comment taxer un patrimoine qui n'existe pas et qui ne peut exister dans sa valorisation financière et fiscale actuelle ? Comment prendre comme référence patrimoniale des cours de bourse alors que ces derniers ne sont pas réalisables par l'ensemble des personnes taxées .
Mieux, si l'ensemble (ou même une minorité) des personnes taxées voulait vendre les titres, cela se traduirait mécaniquement par une baisse plus que significative (krach) de la valeur des titres boursiers.
La seule base correcte pour une estimation ne serait-elle pas dans l'utilisation du cours VHR ?

99,99% des fonds communs de placement ont été transformés volontairement en pyramides de Ponzi. En clair, en une escroquerie.

Prenez le temps de lire les déclarations officielles sur cette réalité reprise dans les courriers envoyés aux institutions.

Visitez ce site, contestez les propos de ce site et je vous répondrai.

PATRIMONIA 2021

17 08 21 un article paru sur Investir.com commenté

Textes de loi cliquez ici

Articles de presse sur ce thème cliquez ici

Approche juridique non exhaustive : Du respect du droit à l'information juridiquement opérationnelle cliquez ici

 

7° Il est établi dans un format commun, permettant des comparaisons avec d'autres OPCVM .

  8° Il est présenté de telle manière qu'il puisse être compris par les clients non professionnels.